Фармбизнес в 2011: поглощения и слияния
О самых крупных слияниях и поглощениях идется в нашей статье за 23.01.2012 «Что прошедший год принес представителям Большой и Малой Фармы». Напомним, что в пятерку самых крупных «поглотителей» 2012 года вошли французская компания Sanofi, поглотившая американскую биотехнологическую компанию Genzyme (13,7 млрд долларов), японская компания Takeda, которая приобрела швейцарскую Nycomed (9,6 млрд долларов), компания Teva, приобретшая американскую биотехнологическую компанию Cephalon Inc (6,8 млрд долларов), перуанскую фирму Corporación Infarmasa S.A. (сумма сделки не разгалашается), японскую Taiyo Pharma (934 млн долларов), израильскую копанию CureTech (19 млн долларов), также компании удалось взять под свой полный контроль совместное предприятие Teva-Kowa Pharma, созданное с японской компанией Kowa Pharmaceutical Company Ltd. (150 млн долларов). На четвертом месте оказалась канадская компания Valeant: она приобрела австралийскую биотехнологическую компанию iNova Pharma (700 млн долларов), швейцарский производитель генериков и безрецептурных препаратов PharmaSwiss (480 млн долларов), литовский производитель генериков Sanitas Group (444 млн долларов), канадско-американскую компанию Dermik (422 млн долларов), дерматологическое подразделение Ortho Dermatologics компании Johnson&Johnson (345 млн долларов) и канадскую компанию Afexa Life Sciences (80 млн долларов). На пятом месте оказалась американская компания Pfizer, поглотившая компании Ferrosan Consumer Health, Excaliard Pharmaceuticals и Icagen. Отличилась небывалой щедростью американская биотехнологическая компания Gilead. В прошлом году она приобрела другую американскую компанию Pharmasset Inc. (11 млрд долларов) и компанию Calistoga Pharma Inc. (600 млн долларов). Но не все, что продается, покупается. Сорвалась сделка между компаниями Allos Therapeutics Inc. и AMAG Pharmaceuticals Inc. Также потерпела фиаско финская компания Biotie, пытавшаяся слиться с итальянской Newron Pharma; сумма потенциальной сделки составляла 60,8 млн долларов. Некоторые приобретения свершили и украинские фармкомпании. Так, украинское ОАО «Фармсинтез» приобрело эстонскую компанию Kevelt A.S. ОАО «Фармстандарт» поглотило харьковское биофармацевтическое ЗАО «Биолек», образовав ПАО «Фармстандарт-Биолек».
| Крупнейшие сделки 2011 года |
| Компания | Кандидат для слияния/поглощения | Стоимость сделки, дол. США | Примечания |
|---|---|---|---|
| Acino Pharma GmbH (Швейцария) | MENA, бизнес-подразделение Mepha Pharma S.A. (Швейцария) в Латинской Америке и Азии | 226 млн | декабрь 2011 г. |
| Affymetrix Inc. (США) | eBioscience Inc. (США) | 330 млн | декабрь 2011 г. |
| Alere™ Inc. (США) | Axis-Shield plc (Великобритания) | 365 млн | сделка закрыта в ноябре 2011 г. |
| Alexion Pharmaceuticals Inc. (США) | Taligen Therapeutics Inc. (США) | 111 млн | февраль 2011 г. |
| Alexion | Enobia Pharma Corp. (Канада) | 610 млн в наличных и 470 млн в зависимости от одобрения препаратов | закрытие сделки запланированона I кв. 2012 г. |
| Alkermes plc (США) | Elan Drug Technologies Inc. (подразделение Elan Corp., Ирландия) | 960 млн | сентябрь 2011 г. |
| Allergan plc (США) | Vicept Therapeutics Inc. (США) | 275 млн, из которых авансом ―75 млн | июль 2011 г. |
| Amgen Inc. (США) | BioVex Group Inc. (США) | 1 млрд: 435 млн наличными плюс 575 млн в поэтапных платежах | март 2011 г. |
| Amgen (Пуерто-Рико) | Bergamo Ltd. (Бразилия) | 215 млн | апрель 2011 г. |
| Axcan Pharma Inc. (Канада) | Mpex Pharmaceuticals Inc. (США) | 230 млн | ноябрь 2011 г. |
| Baxter International Inc. (США) | Prism Pharmaceuticals Inc. (США) | 388 млн, в том числе наличными ―170 млн | июнь 2011 |
| Baxter | Baxo Corp. (США) | 380 млн | ноябрь 2011 г. |
| Baxter | Synovis Life Technologies Inc. (США) | 325 млн | закрытие сделки ―— в I кв. 2012 г. |
| Biotie Therapies Corp. (Финляндия) | Synosia Therapeutics Holding AG (Швейцария) | 121,5 млн | февраль 2011 г. |
| Bristol-Myers Squibb Co. (США) | Amira Pharmaceuticals Inc. (США) | 325 млн плюс 150 млн в виде поэтапных выплат | сентябрь 2011 г. |
| Cephalon Inc. (США) | Gemin X Pharmaceuticals Inc. (США) | 225 млн плюс поэтапные платежи в размере до 300 млн | 2011 г. |
| Cephalon | ChemGenex Pharmaceuticals Ltd. (Австралия) | 231 млн | 2011 г. |
| Daiichi Sankyo Co. Ltd. (Япония) | Plexxikon Inc. (США) | 805 млн | апрель 2011 г. |
| Endo Pharmaceuticals Inc. (США) | American Medical Systems Inc. (США) | 2,9 млрд | июнь 2011 г. |
| Fosun Pharma (Group) Co. (Китай) | Aleph Biomed Co. Ltd. (Китай); 75% акций | 102 млн | февраль 2011 г. |
| Gilead Sciences Inc. (США) | Calistoga Pharma Inc. (США) | 375 млн плюс возможность поэтапных выплат в размере 225 млн | апрель 2011 г. |
| Gilead | Pharmasset Inc. (США) | 11 млрд | закрытие сделки — в I кв. 2012 г. |
| Grifols S.A. (Испания) | Talecris Biotherapeutics Holdings Corp. (США) | 3,4 млрд | июнь 2011 г. |
| Hikma Pharmaceuticals plc (Иордания) | Бизнес по производству генерических инъекционных препаратов компании Baxter | 112 млн | впервые объявлено в 2010 г.; май 2011 г. |
| Hikma | Promopharm S.A. (Морокко) | 111,2 млн за 63,9% акций; планирует также приобрести оставшиеся акции | закрытие сделки ―— конец января 2012 г. |
| Johnson&Johnson Inc. (США) | Synthes Inc. (Швейцария) | 21,3 млрд | решение Еврокомиссии по поглощению ожидается в апреле 2012 г. |
| Johnson&Johnson | Владеет 50% совместного предприятия с Merck Consumer Pharmaceuticals Co. (США) | 175 млн | сентябрь 2011 г. |
| Kyowa Hakko Kirin Co. Ltd. (Япония) | ProStrakan Group plc (Великобритания) | 474,3 млн | апрель 2011 г. |
| Kohlberg Kravis Roberts & Co L.P. (США) | Capsugel (США), подразделение компании Pfizer Inc. | 2,38 млрд | август 2011 г. |
| Medicis Pharmaceutical Corp. (США) | Graceway Pharmaceuticals LLC (США) | 455 млн | декабрь 2011 г. |
| Merck&Co. Inc. (США) | Inspire Pharmaceuticals Inc. (США) | 430 млн | май 2011 г. |
| Novartis AG (Швейцария) | Genoptix Inc. (США) | 470 млн | июнь 2011 г. |
| Novartis | Zhejiang Tianyuan Bio-Pharmaceutical Co., Ltd. (Китай), ―85% акций | 125 млн | март 2011 г. |
| Par Pharmaceutical Co. Inc. (США) | Anchen Pharmaceuticals Inc. (США) | 410 млн | ноябрь 2011 г. |
| Perrigo Co. (США) | Paddock Laboratories Inc. (США) | 540 млн | июль 2011 г. |
| Qiagen N.V. (Нидерланды) | Cellestis Ltd. (Австралия) | 355 млн | сентябрь 2011 г. |
| Qiagen | Ipsogen S.A. (Франция) | 101 млн | июль 2011 г. |
| Recordati SpA (Италия) | Frik Ilaç (Турция) | 130 млн | сентябрь 2011 г. |
| Roche Holding AG (Швейцария) | mtm laboratories AG (Германия) | 268,4 млн | август 2011 г. |
| Roche | Anadys Pharmaceuticals Inc. (США) | 230 млн | ноябрь 2011 г. |
| Salix Pharmaceuticals Ltd. (США) | Oceana Therapeutics LLC (США) | 300 млн | декабрь 2011 г. |
| Sanofi S.A. (Франция) | Genzyme Corp. (США) | 21,1 млрд плюс право акционеров на условную премию к согласованной стоимости акций (Contingent Value Right ― CVR) | апрель 2011 г. |
| Sanofi | OTC-бизнес компании Universal Medicare Pvt Ltd (Индия) | 100 млн | ноябрь 2011 г. |
| SciClone Pharmaceuticals Inc. (США) | NovaMed Pharmaceuticals Inc. (Китай) | 104,8 млн наличными и в акциях, включая 61,8 млн авансом | апрель 2011 г. |
| Shire plc (Ирландия) | Advanced BioHealing Inc. (США) | 750 млн | июнь 2011 г. |
| Sinclair IS Pharma plc (Великобритания) | IS Pharma plc (Великобритания) | 208 млн | 2011 г. |
| STADA Arzneimittel AG (Германия) | Генерический бизнес компании Spirig Pharma AG (Швейцария) | 109,2 млн | закрытие сделки — в I кв 2012 г. |
| Takeda Pharmaceutical Co. (Япония) | Nycomed | 13,68 млрд | сентябрь 2011 г. |
| Takeda | Intellikine Inc. (США) | 190 млн авансом плюс 120 млн в поэтапных выплатах | закрытие сделки ―— январь 2012 г. |
| Teva Pharmaceutical Industries Ltd. (Израиль) | Cephalon Inc. (США) | 6,8 млрд | октябрь 2011 г. |
| Teva | Taiyo Pharmaceutical Industry Co. (Япония) | 934 млн | июль 2011 г. |
| Teva | Teva-Kowa Pharma Co. Ltd., совместное предприятие с Kowa Company Ltd. (Япония) | 150 млн за оставшиеся 50% акций компании «Kowa» | октябрь 2011 г. |
| Valeant Pharmaceuticals International Inc. (Канада) | PharmaSwiss S.A. (Швейцария) | 480 млн | март 2011 г. |
| Valeant | Sanitas Group AB (Литва) | 444,4 млн | август 2011 г. |
| Valeant | Dermik Laboratories Inc. (Канада и США), дочерняя компания Sanofi | 422,5 млн | декабрь 2011 г. |
| Valeant | Ortho Dermatologics® Inc. (подразделение Johnson&Johnson) | 345 млн | анонсирована в июле; одобрение FTC получено 12 декабря 2011 г. |
| Valeant | iNova Pharmaceuticals Ptv Ltd. (Австралия) | 703,8 млн | декабрь 2011 г. |
| Valeant | ISTA Pharmaceuticals Inc. (США) | 327 млн | анонсирована в ноябре 2011 г., но отклонена |
| ViroPharma Inc. (США) | DuoCort Pharma AB (Швеция) | 164 млн | ноябрь 2011 г. |
| Watson Pharmaceuticals Inc. (США) | Specifar Pharmaceuticals S.A. (Греция) | 562 млн плюс 40 млн евро в течение 5 лет | май 2011 г. |
И это еще не предел. В этом году эксперты прогнозируют увеличение количества слияний/поглощений, в то время, как число новых фармкомпаний будет резко снижаться. Также можно предположить, что в 2012 году в эти процессы включатся регуляторные органы различных уровней. Подготовила Елена Новицкая
